對內重點防范虛構交易、轉移利潤 對外重點防范利益輸送

(資料圖片僅供參考)

□從多個維度劃分關聯交易類別，分類提出關聯交易管理具體要求

□金融控股公司應維護附屬機構獨立運作

□重點關注未上市且未受監管實體的關聯交易管理合規性

◎記者 張瓊斯

人民銀行8月30日發布《金融控股公司關聯交易管理辦法（征求意見稿）》（下稱“征求意見稿”），規范金融控股公司關聯交易行為，從多個維度劃分關聯交易類別，提出內部管理總體要求，分類提出關聯交易管理具體要求，并強化報告和披露要求、明確監督管理措施。

根據文件的起草說明，規范關聯交易行為是完善金融控股公司內部控制和風險管理的關鍵，也是金融控股公司監管的重要方式。金融控股公司作為金融控股集團的母公司，既要開展本級關聯交易管理，指導和督促附屬機構滿足相應的關聯交易監管規定，還應從集團整體、跨行業、跨機構視角，對集團內部交易和集團對外關聯交易及其風險敞口進行收集匯總、監測分析和評估預警，以促進金融控股集團規范運作和穩健經營。

征求意見稿明確，金融控股公司開展關聯交易應當遵循穿透識別、合理公允、公開透明和治理獨立等原則。關聯交易應符合商業合理原則，具有真實的業務背景，確保交易條件合理、交易價格公允。金融控股公司應維護附屬機構的獨立運作，通過公司治理程序正當行使股東權利。

征求意見稿從多個維度劃分關聯交易類別。具體而言，按照交易主體不同，將關聯交易分為金融控股公司本級關聯交易和附屬機構關聯交易，前者受人民銀行監管，后者受金融監管部門監管；按照管理目標不同，集團內部交易重點防范虛構交易、轉移利潤、隱藏風險、監管套利等問題，集團對外關聯交易重點防范利益輸送風險；按照交易類型不同，將關聯交易分為投融資類、資產轉移類、提供服務類及其他，以便于開展統計分析和風險管理；按照交易金額不同，將本級關聯交易分為重大關聯交易和一般關聯交易，適用不同的管理要求。

征求意見稿還分類提出關聯交易管理具體要求。其中，針對本級關聯交易管理，金融控股公司應重點關注關聯交易的合規性和公允性，建立關聯交易協議簽訂、內部審批等全流程管控措施；針對附屬機構關聯交易管理，金融控股公司應充分發揮指導督促作用，重點關注重要附屬機構、未上市且未受監管實體的關聯交易管理合規性；針對集團內部交易管理，金融控股公司應重點評估交易的合理性、各機構之間的依賴關系以及風險傳染性等；針對集團對外關聯交易管理，金融控股公司應重點關注金融控股公司及其附屬機構向控股股東、實際控制人及其關聯方進行利益輸送的風險等。

征求意見稿還對關聯交易管理信息系統、定價、審計和內部問責提出要求，金融控股公司應根據自身實際審慎設置關聯交易限額，控制關聯交易的數量和規模，不得從事禁止性行為。征求意見稿設置了一年的過渡期安排。